大江南北

呂剛 (周潤發) 近年冒起最快的殺手，他冷血無情，殺人不眨眼，名震大江南北。

呂剛渡江南下，是奉賈大爺命去殺黑道中人孟老闆，孟老闆知道危險，於是派雷金山 (吳孟達) 去對付呂剛，於是呂剛與雷金山之間，展開了一場惡鬥。

小雲雀 (黃杏秀) 從小即對呂剛有情，多次向呂剛暗示愛意，亦處處維護呂剛，但呂剛遲遲未有接受。直到死前，剛才提出收山，與小雲雀雙宿雙棲，但事未死，已死在金山手中。

最後雷金山竟反過來與賈合作，但剛卻出賣了賈，賈終被警察所捉。最後剛與山作最後一戰，二人同歸於盡。